Os melhores fundos começar a lucrar

Os fundos imobiliários (FIIs) são uma das categorias de investimento que mais se beneficiam da queda da taxa básica de juros (Selic), que deve permanecer em um patamar baixo em 2024. Com isso, os FIIs se tornam mais atrativos do que a renda fixa, oferecendo retornos sólidos e diversificação para os investidores.

Mas quais são os melhores FIIs para investir em 2024? Neste artigo, vamos apresentar cinco fundos que se destacam pela qualidade do portfólio, pelo potencial de valorização e pela distribuição de dividendos. São eles:

• BTG Pactual Logística (BTLG11)
• Hedge Brasil Shopping (HGBS11)
• VBI Prime Properties (PVBI11)
• Kinea Índices de Preços (KNIP11)
• CHSG Logística (HGLG11)

BTG Pactual Logística (BTLG11)

O BTLG11 é um fundo de galpões logísticos que tem como foco principal a aquisição e manutenção de ativos próximos à cidade de São Paulo, que representa cerca de 10% do PIB do Brasil. A região paulista se destaca como uma das principais no setor logístico, apresentando os maiores preços médios por metro quadrado.

O fundo possui atualmente 14 imóveis em seu portfólio, com uma área bruta locável de 545 mil m² e uma taxa de ocupação de 98%. O BTLG11 tem como principais inquilinos empresas de e-commerce, varejo, indústria e transporte, como Mercado Livre, Magazine Luiza, BRF e FedEx.

O BTLG11 apresenta um dividend yield (DY) anualizado de 8,9%, superando a média dos principais fundos do mercado¹. Além disso, o fundo tem um potencial de valorização, pois seus imóveis estão avaliados abaixo do valor de mercado, segundo o laudo de avaliação.

Hedge Brasil Shopping (HGBS11)

O HGBS11 é um fundo de shoppings centers que investe em participações em empreendimentos comerciais de alto padrão, localizados em regiões nobres e consolidadas. O fundo possui atualmente 16 shoppings em seu portfólio, com uma área bruta locável de 282 mil m² e uma taxa de ocupação de 95%.

O HGBS11 tem como principais inquilinos lojas de moda, alimentação, serviços e lazer, como Renner, Riachuelo, Cinemark, Outback e McDonald’s. O fundo se beneficia da retomada do consumo e da vacinação contra a Covid-19, que devem impulsionar o fluxo de pessoas e as vendas nos shoppings.

O HGBS11 apresenta um dividend yield (DY) anualizado de 7,2%, acima da média do segmento². Além disso, o fundo tem um potencial de valorização, pois seus shoppings estão avaliados abaixo do valor de mercado, segundo o laudo de avaliação.

VBI Prime Properties (PVBI11)

O PVBI11 é um fundo de lajes corporativas que investe em imóveis de escritórios de alto padrão, localizados em regiões estratégicas e com boa liquidez. O fundo possui atualmente 10 imóveis em seu portfólio, com uma área bruta locável de 111 mil m² e uma taxa de ocupação de 88%.

O PVBI11 tem como principais inquilinos empresas de diversos setores, como financeiro, tecnologia, saúde e educação, como XP, Google, Amil e Estácio. O fundo se beneficia da recuperação da economia e da demanda por espaços de trabalho flexíveis e modernos.

O PVBI11 apresenta um dividend yield (DY) anualizado de 6,8%, em linha com a média do segmento³. Além disso, o fundo tem um potencial de valorização, pois seus imóveis estão avaliados abaixo do valor de mercado, segundo o laudo de avaliação.

Kinea Índices de Preços (KNIP11)

O KNIP11 é um fundo de recebíveis imobiliários que investe em títulos de renda fixa atrelados ao setor imobiliário, como Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs), Letras de Crédito Imobiliário (LCIs) e cotas de outros FIIs. O fundo possui atualmente 55 ativos em seu portfólio, com uma duration média de 4,2 anos e uma taxa média de 9,5% ao ano.

O KNIP11 tem como principal diferencial a sua estratégia de investir em ativos indexados à inflação, como o IPCA e o IGP-M, buscando proteger o poder de compra dos investidores. O fundo se beneficia do cenário de alta dos índices de preços, que eleva o retorno dos seus títulos.

O KNIP11 apresenta um dividend yield (DY) anualizado de 8,1%, acima da média do segmento. Além disso, o fundo tem um potencial de valorização, pois seus ativos estão precificados abaixo do valor justo, segundo o relatório gerencial.

CHSG Logística (HGLG11)

O HGLG11 é um fundo de galpões logísticos que investe em imóveis destinados à armazenagem e distribuição de mercadorias, localizados em regiões com boa infraestrutura e acesso. O fundo possui atualmente 18 imóveis em seu portfólio, com uma área bruta locável de 1,2 milhão de m² e uma taxa de ocupação de 99%.

O HGLG11 tem como principais inquilinos empresas de e-commerce, varejo, indústria e transporte, como Amazon, Carrefour, Coca-Cola e DHL. O fundo se beneficia do crescimento do comércio eletrônico e da necessidade de expansão da capacidade logística no país.

O HGLG11 apresenta um dividend yield (DY) anualizado de 7,4%, em linha com a média do segmento. Além disso, o fundo tem um potencial de valorização, pois seus imóveis estão avaliados abaixo do valor de mercado, segundo o laudo de avaliação.

Conclusão

Os fundos imobiliários são uma excelente alternativa para os investidores que buscam renda e diversificação em 2024. Os cinco fundos apresentados neste artigo se destacam pela qualidade do portfólio, pelo potencial de valorização e pela distribuição de dividendos. No entanto, é importante lembrar que os FIIs são investimentos de renda variável e estão sujeitos a riscos e oscilações de mercado. Por isso, é recomendável fazer uma análise criteriosa antes de investir e contar com a ajuda de um assessor de investimentos.

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